8月31日,河北省通報(bào)了今年上半年各設(shè)區(qū)市節(jié)能減排目標(biāo)完成情況,結(jié)果是河北省各地區(qū)紛紛采取各項(xiàng)措施來限制高耗能、高污染企業(yè)的生產(chǎn):限產(chǎn)、限電以及電費(fèi)加價(jià)等多項(xiàng)措施。

　　“嚴(yán)厲”的政策會(huì)給鋼鐵、水泥這類高耗能行業(yè)帶來怎樣的影響？

　　9月10日,齊魯證券發(fā)布一份《節(jié)能減排唐山行》的研究報(bào)告,報(bào)告顯示唐山占河北省粗鋼產(chǎn)量生產(chǎn)的50%左右,27家唐山地區(qū)控制企業(yè)月減產(chǎn)在419萬噸,預(yù)計(jì)未來四個(gè)月內(nèi)共將減產(chǎn)1674萬噸。

　　《證券日?qǐng)?bào)》在采訪中發(fā)現(xiàn),此次限電限產(chǎn)對(duì)小企業(yè)影響最大,諸如小水泥廠、小鋼鐵廠以及選礦廠等耗電強(qiáng)度大的企業(yè)可能會(huì)受到致命打擊,未來行業(yè)集中度將會(huì)進(jìn)一步加強(qiáng)。

　　限電限產(chǎn)令促水泥行業(yè)整合

　　作為河北地區(qū)水泥行業(yè)的龍頭企業(yè),《證券日?qǐng)?bào)》對(duì)冀東水泥（000401）進(jìn)行了采訪。相關(guān)負(fù)責(zé)人正在北京參加一個(gè)行業(yè)人士的溝通會(huì)議。他的聲音是積極的,“現(xiàn)在水泥行業(yè)不錯(cuò)。”因?yàn)?近期水泥價(jià)格上漲而供給過剩的情況已經(jīng)得到一定改善。“現(xiàn)在的政策對(duì)于整個(gè)行業(yè)來說,影響肯定是正面的。”

　　根據(jù)他的介紹,關(guān)于水泥行業(yè)限產(chǎn)限電的指標(biāo),目前河北似乎還沒有正式的下文件。因此,“我們沒有感受太多的嚴(yán)重性。”相對(duì)而言,限電限產(chǎn)可能對(duì)小型水泥企業(yè)的打擊是致命的。比如,他指出公司的自主發(fā)電能力約為15/16億度電,大概可以滿足生產(chǎn)1/3的需求,因此限電的影響可能會(huì)較小。但對(duì)于小型企業(yè)來說,限電就意味著停產(chǎn)。

　　他指出,現(xiàn)在浙江受益于節(jié)能減排政策,情況較好,水泥價(jià)格每噸上漲幾十塊錢。“今天我們?cè)诒本┯幸粋€(gè)會(huì),浙江就感覺非常爽。”因此,他也希望河北省也能像浙江那樣,受益于節(jié)能減排政策來改善供給過剩、耗能過高的情況。這樣,“價(jià)格也會(huì)更好。”

　　又有業(yè)內(nèi)人士指出,地方政府在完成節(jié)能減排任務(wù)指標(biāo)的同時(shí),還要保住GPP指標(biāo)。什么是真正的節(jié)能減排？這就需要在保持GDP的同時(shí),能耗降低了。因此,該人士推測(cè),政府會(huì)優(yōu)先保證產(chǎn)能高能耗低的企業(yè)的生產(chǎn),關(guān)停產(chǎn)能低能耗高的企業(yè)。所以,限電限產(chǎn)的結(jié)果,可能是未來水泥行業(yè)中的結(jié)構(gòu)整合和集中度的進(jìn)一步加強(qiáng)。

　　鋼鐵供給或?qū)p少10%

　　《證券日?qǐng)?bào)》記者咨詢了剛剛?cè)ズ颖碧粕娇疾斓凝R魯證券分析師篤慧,他指出此次限電限產(chǎn)帶來的效果較為明顯,在執(zhí)行上也更為明確和具體。在政策的第一階段,河北省關(guān)閉的大多是耗電耗能高的選礦廠和軋鋼廠,尤其像是河北豐潤區(qū)的軋鋼廠已經(jīng)基本上被全部停掉了。目前,河北省開始針對(duì)煉鋼廠進(jìn)行限電限產(chǎn),力爭將當(dāng)?shù)禺a(chǎn)能利用率下降到45%-50%這一區(qū)間。

　　鑒于節(jié)能減排的壓力,河北省地方政府的限電限產(chǎn)政策或?qū)⒊掷m(xù)到年底。

　　河北鋼鐵公司證券部人員在接受《證券日?qǐng)?bào)》采訪時(shí)指出:“唐山這塊兒好多鋼廠都停產(chǎn)了,力度還是比較大的。”就公司而言,地方政府給其下達(dá)的指標(biāo)是月減產(chǎn)20萬噸左右。具體是在9-12月份之間,河北鋼鐵的集團(tuán)分公司、公司本部、以及公司另一家在中小板上市的控股子公司三家每月合計(jì)產(chǎn)量限制在100萬噸左右,與正常產(chǎn)量相比約減少了16%。而上述指標(biāo)下達(dá)后,公司內(nèi)部還未進(jìn)行產(chǎn)量上的分配,亦未有相關(guān)計(jì)劃出臺(tái)。

　　對(duì)于政策影響,河北鋼鐵公司人士稱:“肯定會(huì)有影響,但是不是很大”,關(guān)鍵還要看鋼價(jià)上漲帶來的利潤增幅是否能彌補(bǔ)產(chǎn)量減少帶來的盈利損失。“（政策）剛出來的那幾天,鋼價(jià)漲的很猛”,但鑒于鋼價(jià)波動(dòng)情況難以預(yù)計(jì),因此不好做出結(jié)論。

　　那么鋼鐵行業(yè)是否也像水泥行業(yè)那樣,小型企業(yè)受到的打擊比較大呢？業(yè)內(nèi)人士告訴記者:限電對(duì)小鋼廠的影響是較大的,由于大部分小型鋼企都不具備自主發(fā)電能力,或是發(fā)電能力較小,限電會(huì)直接導(dǎo)致產(chǎn)量的大幅減少;但也有像唐山國豐這樣規(guī)模中型的企業(yè)預(yù)計(jì)減產(chǎn)超過一半以上,以起到表率作用;而大部分鋼廠對(duì)政策還在觀望。

　　鋼鐵行業(yè)分析師篤慧表示,預(yù)計(jì)鋼鐵的供給將減少10%左右,總體而言,政策效果利好的影響會(huì)更大一些。