行業(yè)整合難免

　　無論愿不愿意，國內(nèi)一些中小多晶硅企業(yè)注定將在2011年迎來真正的難關(guān)，一場優(yōu)勝劣汰、大浪淘沙的行業(yè)整合颶風(fēng)即將刮起。

　　“短期內(nèi)行業(yè)整合的壓力還主要來自價格競爭。”平安證券分析師竇澤云指出，之所以這么說是由于多晶硅行業(yè)具有投入高、產(chǎn)出慢的特點，在生產(chǎn)初期很難對其生產(chǎn)指標(biāo)做出較準(zhǔn)確的判斷，故《準(zhǔn)入條件》對行業(yè)內(nèi)已有企業(yè)的執(zhí)行效果仍有待觀察。

　　事實上，2010年光伏行業(yè)的增速就超出了幾乎所有人的預(yù)計。根據(jù)平安證券的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2010年中國光伏組件產(chǎn)量為10GW左右，對應(yīng)多晶硅需求 7萬噸。而我國2010年多晶硅產(chǎn)能接近9萬噸，產(chǎn)量為4.6萬噸左右。海關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2010年前11個月累計進(jìn)口多晶硅達(dá)4.2萬噸。由此可見，在考慮了增加庫存的影響因素后，國內(nèi)對高質(zhì)量多晶硅的需求仍然很旺盛。

　　“相比國外傳統(tǒng)大廠而言，國內(nèi)多數(shù)多晶硅企業(yè)規(guī)模小、成本高、質(zhì)量一般，隨著國外競爭對手增加產(chǎn)能供給之后，其生存空間受到更大挑戰(zhàn)，若2011和 2012年下游需求不樂觀，則多晶硅價格也會有較大降幅，行業(yè)整合將在所難免。”竇澤云說?！　∶蠎椾苿t表示，如果《準(zhǔn)入條件》中的門檻都能達(dá)到的話，則多晶硅的生產(chǎn)成本可控制在每公斤30美元左右，這與國際上多晶硅的平均生產(chǎn)成本已非常接近。“畢竟，價格才是政策的核心。《準(zhǔn)入條件》的目的就是通過國家調(diào)控來推動光伏發(fā)電盡快實現(xiàn)平價上網(wǎng)。”

　　中投證券分析師張鐳也認(rèn)為，《準(zhǔn)入條件》短期對多晶硅供給面影響有限，長期來看則有利于低成本規(guī)?；髽I(yè)勝出，而原料成本降低更有利于光伏行業(yè)邁向平價上網(wǎng)。

　　他預(yù)計，在準(zhǔn)入條件出臺之后，一些高能耗高成本小規(guī)模的廠商產(chǎn)能將會關(guān)閉，但此類廠商本身體量很小對實際市場的供需影響很有限；《準(zhǔn)入條件》有利于促進(jìn)企業(yè)更快達(dá)產(chǎn)以達(dá)到相關(guān)指標(biāo)，未來新上項目則會傾向于以較大產(chǎn)能規(guī)模申報，均有利于行業(yè)形成集群優(yōu)勢，而具體能耗等指標(biāo)的規(guī)定又有利于廠商加快達(dá)產(chǎn)周期和以低成本低能耗為目標(biāo)的產(chǎn)業(yè)升級。

　　“目前，現(xiàn)貨市場價格主要是國內(nèi)前幾大多晶硅廠商定價，他們在規(guī)模、指標(biāo)、環(huán)保等方面均達(dá)到準(zhǔn)入要求，因此現(xiàn)貨價格受到擾動的機(jī)會很小。長期看，準(zhǔn)入條件有利于行業(yè)加速整合，低能耗低成本方向最終有利于終端組件成本的降低，最終目的是實現(xiàn)平價上網(wǎng)。”張鐳說。